- JPMorgan Chase выплачивает долю в размере 0,90 доллара на акцию с доходностью 2,3%.
- У лидера банка коэффициент выплат составляет 26%.
Если вы ищете акции, которым можно доверять и которые принесут не только солидный дивидендный доход, но и отличную долгосрочную прибыль, стоит обратить внимание на JPMorgan Chase ( NYSE: JPM ) . Вы не найдете более стабильных и надежных акций, чем эти.
JPMorgan Chase — крупнейший банк в США, но это также компания по оказанию диверсифицированных финансовых услуг, которая за последнее десятилетие превзошла всех своих конкурентов из крупных банков. Разберем, почему это дивидендные акции, которым можно доверять.
Акции JPMorgan
JPMorgan Chase был самым успешным банком за последнее десятилетие, и сегодня он сохраняет лидерство в отрасли практически по любым параметрам. За последние 10 лет выручка JPMorgan Chase увеличивалась на 13% в год в годовом исчислении, а стоимость ее акций выросла на 16% в год.
Компания также сохранила свою ценность во время самого тяжелого финансового кризиса за более чем десятилетие. В прошлом году, ужасающем для банков, цена акций JPMorgan Chase упала всего на 5%, превзойдя своих конкурентов. В этом году он вырос примерно на 24% с начала года, что является примерно средним показателем для банковской отрасли, а доходность за последний год составила 58%.
Есть несколько причин, по которым JPMorgan Chase выделяется среди других, и главная из них — это разнообразие доходов. Это не только крупнейший коммерческий банк в стране, но и один из ведущих инвестиционных банков, обладающий надежными оптовыми платежами, торговлей и управлением активами. Это позволяет банку получать доход во всех рыночных циклах, в отличие от большинства банков, которые более цикличны.
Если вы посмотрите на некоторые ключевые показатели для банков, JPMorgan Chase выйдет вперед. Рентабельность собственного капитала на конец второго квартала составила 18%, что намного выше, чем в среднем для коммерческих банков 8%. Кроме того, его коэффициент эффективности составляет 58%, что лучше, чем у всех его основных конкурентов (коэффициент эффективности выражает операционные расходы банка в процентах от выручки; чем ниже, тем лучше). JPMorgan известен своим «крепким балансом», в котором делается акцент на эффективности, ликвидности и прочности капитала, что позволяет ему выдерживать трудные рынки. У него коэффициент 1 уровня обыкновенного капитала, равный 13%, что намного выше минимума, требуемого регулирующими органами, и более 500 миллиардов долларов свободных средств, чтобы защититься от неопределенности, включая инфляцию.
«Если вы посмотрите на наш баланс, у нас есть 500 миллиардов долларов, мы фактически накапливаем все больше и больше денег, ожидая возможности инвестировать по более высоким ставкам», — сказал CNBC генеральный директор Джейми Даймон еще в июне. «Я действительно ожидаю увидеть более высокие темпы и рост инфляции, и мы готовы к этому».
Дивиденды, которые хорошо защищены
Акцент JPMorgan Chase выплачивает квартальные дивиденды в размере 0,90 доллара на акцию с доходностью около 2,3%, что выше, чем средняя дивидендная доходность по S&P 500 (дивидендная доходность — это годовая выплата компании, деленная на цену акции). В течение последнего десятилетия он неизменно оставался в этом диапазоне. У него также очень низкий и управляемый коэффициент выплат — 26%. Он увеличивал свои годовые дивиденды за каждый из последних 10 лет, в среднем увеличиваясь за это время примерно на 16%.
Компания еще не увеличила дивиденды в этом году, но в отчете о прибылях и убытках за второй квартал финансовый директор Джереми Барнум сказал, что совет директоров намерен увеличить дивиденды до 1 доллара на акцию. Но Даймон добавил, что план состоит в том, чтобы удерживать коэффициент выплат на низком уровне. Идея состоит в том, чтобы получить дивиденды, которые будут «устойчивыми в период тяжелого спада», но в то же время, как сказал Даймон, «мы не хотим поднять дивиденды настолько высоко, чтобы это подорвало способность заниматься другими делами».
Будучи лидером рынка, JPMorgan Chase обладает достаточными денежными средствами, доходами и стабильностью, чтобы продолжать инвестировать в свой рост и вознаграждать инвесторов хорошими дивидендами — на которые они могут рассчитывать в ближайшие годы.
Следите за нами и ставьте лайки:
